@article{article_341549, title={CDS PRİMLERİ İLE BİR ÜLKENİN EKONOMİK VE FİNANSAL DEĞİŞKENLERİ ARASINDAKİ NEDENSELLİK İLİŞKİSİNİN DEĞERLENDİRİLMESİ: TÜRKİYE ÖRNEĞİ}, journal={Global Journal of Economics and Business Studies}, volume={6}, pages={145–154}, year={2017}, author={Kılcı, Esra N.}, keywords={CDS Primleri,Ülke Kredi Riski,Zivot-Andreas Birim-Kök Testi}, abstract={<p style="text-align:justify;">Bir ülkenin ekonomik ve finansal görünümünün doğru şekilde değerlendirilmesi, uluslararası yatırımcılar
açısından büyük önem taşımaktadır. Yatırımcıların karar süreçlerinde, ülkenin ekonomik ve finansal
performansını değerlendirirken inceledikleri önemli bir gösterge, ülke kredi riskidir. Ülke kredi riski, bir
ülkenin ekonomik ve finansal performansını yansıtmasının ve bir ülkenin ekonomik ve finansal şoklara karşı
dayanıklılığının anlamlı bir ölçüsü olmasının sonucunda, dış borçlanmalarda ülkenin karşılaşacağı kaynak
maliyetlerini doğrudan etkilemektedir. CDS (Kredi Temerrüt Swapları) Primleri ise, ülke kredi riskinin
ölçülmesinde ve özellikle uluslararası yatırımcıların ülkeye yönelik risk algısının değerlendirilmesinde
kullanılan önemli bir değişkendir. Bu çalışmada, Türkiye açısından, ülke kredi riskinin artmasına yol açan
makroekonomik ve finansal değişkenler ile ülke CDS primleri arasındaki ilişki analiz edilmiş; TodaYamamoto
Nedensellik Testi kullanılarak CDS primleri ile söz konusu değişkenler arasındaki nedensellik test
edilmiştir. <br /> </p>}, number={12}, publisher={Gümüşhane Üniversitesi}