TÜRKİYE'DE ENFLASYONUN ZAMAN SERİSİ DİNAMİKLERİ
Abstract
Bu çalışmada Türkiye’de enflasyonun zaman serisi özellikleri bağlamında
dinamik modellenmesi ele alınmaktadır. Tek değişkenli doğrusal olmayan zaman
serisi analiz teknikleri incelenerek, bu analiz teknikleri Türkiye ekonomisine
ilişkin 2003: Ocak – 2019:Ekim dönemi enflasyon verilerine uygulanmaktadır.
Otoregresif koşullu değişkenilik (ARCH) ve bunun geliştirilmiş versiyonu
diyebileceğimiz genelleştirilmiş otoregresif koşullu değişkenlik (GARCH)
modelleri kullanılmış, modellerin geliştirilmesi tanımlama, tahminleme ve
kontrol aşamalarından oluşturulmuştur. Akiake Bilgi Kriteri (AIC), Schwartz
Bilgi Kriteri (SIC) ve Hannan-Quin Kriteri (HQC) ölçütleri çerçevesinde verideki
stokastik oynaklığı en iyi ifade eden model olarak GARCH (1,1) ve GARCH (1,2)
modelleri en uygun model olarak belirlenmiştir. Seçilen modellerin parametre
tahminlerinden sonra bir dizi tanı ve tahmin doğrulama testleri
gerçekleştirilmiş, tüm varsayımları karşılaması nedeniyle GARCH (1,1) modeli
ileriye dönük tahmin amacı ile kullanılmıştır. Türkiye’de örneklem içi enflasyon
tahminleri için elde edilen seri gerçekleşen seri ile büyük ölçüde örtüşmekte
ve döngü noktalarını yakalamada oldukça başarı göstermektedir.
Keywords
References
- Ahiati, V.S. (2007). Discrete time series analysis with ARMA models. Holden-Day, Oakland.
- Bollerslev, T. (1986). Generalized autoregressive conditional heteroscedasticity. Journal of Econometrics, 31, 307-327.
- Bollerslev, T., Chou, R.Y., Kroner, K.F. (1992). ARCH modelling in finance: A selective review of the theory and empirical evidence. Journal of Econometrics, 52, 5-59.
- Chatfield, C. (2000). Time series forecasting. Chapman and Hall, London.
- David, F.H. (2001). Modelling UK inflation. Journal of Applied Economics, 16, 255-275.
- Engle, R. (1982). The use of ARCH/GARCH models in applied econometrics. Journal of Economic Perspectives, 15, 157-168.
- Hall, R. (1982). Inflation, causes and effects. Chicago University Press, Chicago.
- Shephard, N. (1996). Statistical aspects of ARCH and stochastic volatility time series in econometrics, finance and other fields. Chapman and Hall, London.
Details
Primary Language
Turkish
Subjects
Economics
Journal Section
Research Article
Authors
İlyas Şıklar
*
Türkiye
Publication Date
December 17, 2019
Submission Date
November 25, 2019
Acceptance Date
December 5, 2019
Published in Issue
Year 2019 Volume: 20 Number: 3