Türk Bankacılık Sektöründe Faaliyette Bulunan Kalkınma ve Yatırım Bankalarının 2015 – 2020 Dönemi Performanslarının Özkaynak Karlılığı Bileşenlerine Göre İncelenmesi

Abstract

Yatırım bankaları ve kalkınma bankaları gelişmekte olan ülkelerde birbirleri ile yakından ilişkilidir. Kalkınma bankaları, menkul kıymet piyasalarının zayıf olduğu ülkelerde yatırım bankacılığının teşvik edilmesinde önemli rol oynamakta ve uzun vadeli krediler vermekte iken yatırım bankaları, yeni menkul kıymetlerin ihracı ile ilgilenmektedir. Bankaların performansının ölçümünde; kar marjı, aktif verimliliği ve özkaynak çarpanı bileşenlerinden oluşan özkaynak karlılığı önemli bir gösterge olmaktadır. Bu çalışmada, Türk Bankacılık Sektöründe faaliyette bulunan Kalkınma ve Yatırım Bankalarının 2015 – 2020 dönemi performansları özkaynak karlılığı bileşenlerine göre incelenmektedir. Çalışma sonucunda; 2015 – 2020 dönemi boyunca kalkınma ve yatırım bankalarının bankacılık sektörü ortalamasına göre daha yüksek aktif karlılığı elde ettiği, ancak bankacılık sektörünün özkaynak çarpanı ortalamasının daha yüksek olduğu görülmektedir.

Keywords

• Kalkınma ve Yatırım Bankaları
• Bankaların Performansları
• Özkaynak Karlılığı

An Analysis of the Performances of Development and Investment Banks Operating in the Turkish Banking Sector for the Period of 2015 - 2020 by Return on Equity Components

Abstract

Investment banks and development banks are closely related to each other in developing countries. Development banks play an important role in promoting investment banking in countries with weak securities markets and provide long-term loans, while investment banks are engaged in the issuance of new securities. In measuring the performance of banks; return on equity, which consists of profit margin, asset utilization and equity multiplier components, is an important indicator. In this study, the performances of development and investment banks operating in the Turkish Banking Sector in the period between 2015 and 2020 are examined according to the return on equity components. In the results of working; during the 2015 – 2020 period, it is seen that development and investment banks achieved higher return on assets compared to the banking sector average, but the average of the equity multiplier of the banking sector is higher.

Keywords

• Development and Investment Banks
• Performance of Banks
• Return on Equity

References

1. Ajmera, B. C. (2012). Analysis of financial health of banking ındustry through Dupont model. Global Journal of Research In Managemen (GJRIM), 2(2), 58-75. Erişim adresi: http://www.publishingindia.com/gjrim/40/analysis-of-financial-health-of-banking-industry-through-dupont-model/190/1489/
2. AlAli, M. S, (2019). The use of Dupont modified financial model in evaluating the financial performance of Kuwaiti banks. Journal of Banking and Financial Dynamics, 3(1), 1-9. Erişim adresi: http://ecsenet.com/index.php/2576-6821/article/view/32
3. Arslan, E. (2017). Türk bankacılık sisteminde aktif büyüklüğüne göre ilk yedi bankanın karlılık ve verimlilik açısından karşılaştırmalı analizi: 2003 – 2015 dönemi. Sosyal Ekonomik Araştırmalar Dergisi, 17(34), 170-192.
4. Arslan, E. & Bora A. (2020). Türk bankacılık sisteminde kamu, özel ve yabancı sermayeli mevduat bankalarının 2015-2019 yılları arasındaki finansal performanslarının Dupont sistemine göre karşılaştırmalı olarak incelenmesi. XIV. IBANESS İktisat, İşletme ve Yönetim Bilimleri Kongreler Serisi, Plovdiv, Bulgaristan, 26-27 Eylül, 539 – 548.
5. Arslan, E. & Bora A. (2021). Türkiye’de faaliyette bulunan yatırım bankalarının performanslarının Dupont sistemine göre analizi: 2015 – 2020. XVI. IBANESS İktisat, İşletme ve Yönetim Bilimleri Kongreler Serisi, İstanbul, Türkiye, 11-12 Eylül, 300-310.
6. Balaj, D. (2015). A comparison of financial performance of domestic and foreign banks in Kosovo by using dupont model. Acta Universitatis Danubius OEconomica, 11(6), 71-86. Erişim adresi: http://journals.univ-danubius.ro/index.php/oeconomica/article/view/3053/3027
7. Berk, N. (1999). Finansal Yönetim. İstanbul: Türkmen Kitabevi.
8. Coşkun, Y. (Aralık 2009). Küresel kriz sürecinde yatırım bankaları ile diğer finansal aracılarda yaşanan finansal başarısızlıklar ve kamusal müdahaleler. Bankacılar, 71, 23-47.

9. Gümüş, F. B. & Nalbantoğlu, Ö. (2015). Türk bankacılık sektörünün CAMELS analizi yöntemiyle 2002-2013 yılları arasında performans analizi. AKÜ İİBF Dergisi, XVII (2), 83 – 106.
10. Gümüş, U. T. & Çıbık, E. (2018). Borsa’da işlem gören gayrimenkul yatırım ortaklığı işletmelerinin birleşik oran analizi (Dupont) yöntemiyle performansının ölçülmesi. Hitit Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Dergisi, 11(3). 2178-2194. doi:10.17218/hititsosbil.421602. Erişim adresi: https://dergipark.org.tr/tr/pub/hititsosbil/issue/39369/421602.
11. Haider, A. (2016). Comparative analysis of financial efficiency of Bank of Baroda and HDFC Bank using DuPont model. International Journal of Research in Management, Economics and Commerce, 6(8), 9-18. Erişim adresi: http://indusedu.org/pdfs/IJRMEC/IJRMEC_907_96475.pdf
12. Hakim, J. R. (1985). Investment banking and development banking. IFC Occasional Papers, No. IFC 2. Capital Markets Series, IFC Working Paper Series, Washington, D.C.: World Bank Group. Erişim adresi: http://documents.worldbank.org/curated/en/696501468766187590/Investment-banking-and-development-banking
13. Karahanoğlu, İ. (Temmuz-Aralık 2017). Türk kalkınma ve yatırım bankalarının aktif karlılığını etkileyen faktörlerin belirlenmesi. Erciyes Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi, 50, 167-186.
14. Karaman, T. (2014). Türk bankacılık sisteminde kalkınma ve yatırım bankacılığı: İlbank ve kaynak geliştirici faaliyetler. Doktora Tezi. Ankara: Türk Hava Kurumu Üniversitesi. Erişim adresi: https://tez.yok.gov.tr/UlusalTezMerkezi/tezSorguSonucYeni.jsp
15. Koç, S., Bağcı, A. & Işık, K. C. (2016). Kalkınma ve yatırım bankalarının performansları açısından değerlendirilmesi: Türkiye ölçeği (2002-2012). Çankırı Karatekin Üniversitesi İİBF Dergisi, 6(1), 227-256.
16. Rahman Z. & Rubel M. (2018). Deconstruction of ROE: an implementation of DuPont model on Selected Bangladeshi commercial banks. International Journal of Economics and Financial Research, 4(6), 165-170. Erişim adresi: http://arpgweb.com/?ic=journal&journal=5&info=aims
17. Rooplata P. (2016). DuPont analysis of nationalised banks in India. International Journal of Management, IT & Engineering, 6(12), 211-223. Erişim adresi: https://www.ijmra.us/2016ijmie_december.php
18. Rose, P. S. & Fraser D. R. (1988). Financial Institutions. Texas: Business Publications.
19. Satoğlu, S. (2010). Yatırım bankacılığının şirket satın alma ve birleşmelerdeki rolü, Türkiye’nin AB’ye uyumu açısından karşılaştırmalı bir analiz. Doktora Tezi. İstanbul: Marmara Üniversitesi. Erişim adresi: https://acikbilim.yok.gov.tr/handle/20.500.12812/482111
20. Seyidoğlu, H. (1992). Ekonomik Terimler Ansiklopedik Sözlük. Ankara: Güzem Yayınları.
21. Şenel, C. & Şekeroğlu, S. (2019). Yatırım ve kalkınma bankalarının etkinliklerinin VZA yöntemiyle analizi ve Türk bankacılık sektöründe bir uygulama. 3. Sektör Sosyal Ekonomi Dergisi, 54(1), 565-580. DOI: https://doi.org/10.15659/3.sektor-sosyal-ekonomi
22. Tandon, D., Singh, H. & Singh K. (2016). Profitability valuation in Indian banks – emperics via David Cole model. IOSR Journal of Business and Management, e-ISSN: 2278-487X, p-ISSN: 2319-7668, 64-83. Erişim adresi: http://www.iosrjournals.org/iosr-jbm/papers/IESMCRC/Volume%202/64.83.pdf
23. Türkiye Bankalar Birliği, https://www.tbb.org.tr/modules/banka-bilgileri/banka_sube_bilgileri.asp, (Erişim: 06.11.2021).
24. Türkiye Bankalar Birliği (Temmuz 2021). Türkiye'de Bankacılık Sistemi Seçilmiş Rasyolar 2010-2020. İstanbul: Türkiye Bankalar Birliği.
25. Yüksel, A. S., Yüksel, A. & Yüksel Ü. (2004). Bankacılık Hukuku ve İşletmesi. İstanbul: Beta Basım Yayım.