Covid-19 pandemisi ile sağlık sigortasının sigorta şirketlerinin karlılık oranları üzerindeki etkisinin panel veri analizi ile incelenmesi

2020 Mart ayından itibaren tüm dünya üzerinde etkili olan ve hızla yayılan Covid-19 pandemisi çoğu alanlarda olduğu gibi sigortacılık sektöründe de yeni yükler ve yükümlülükler getirmiştir. Sigorta şirketleri pandemi ile değişen koşullara uyum sağlamak için başta sağlık sigortası olmak üzere çoğu sigorta çeşidinde kapsam ve sorumluluklarında değişikliklere gitmek zorunda kalmıştır. Pandemi ile özellikle sağlık sigortasında meydana gelen değişimlerin sigorta şirketlerinin karlılık oranları üzerindeki etkisi araştırılmak istenmiştir. Bu amaçla çalışma ile Türkiye Sigortalar Birliğinin yayınlamış olduğu 15 sigorta şirketinin pandemi dönemini de kapsayan 2017-2021 verileri ile şirketlerin finansal performans ölçütü olarak karlılık oranı üzerinde; hayat dışı poliçe sayısı, sigorta kaldıraç oranı gibi faktörlerin yanı sıra sağlık sigortasında pazar payı, gerçekleşen hasar prim oranı, net kazanılmış primler, net gerçekleşen hasarlar etkisi panel veri analizi ile ele alınmıştır. Araştırmadan elde edilen bulgulara göre hayat dışı poliçe sayısı ve likidite istatistiksel olarak önemsiz olsa da, hayat dışı poliçe sayısı ve likiditenin artması karlılık oranını artırmaktadır. Sigorta kaldıraç oranı, sağlık sigortası hasar prim oranı, net kazanılmış primler ve net gerçekleşen hasarlar ve sağlık sigortasındaki pazar payı istatistiksel olarak önemli olduğu tespit edilmiştir. Şirketlerin en yüksek performansın 2020 yılında, en düşük performans ise 2018 yılında olduğu gözlemlenmiştir.

The Covid-19 pandemic, which has been impressed the whole world and spread rapidly since March 2020, has brought new burdens and obligations in the insurance sector, as in many other areas. In order to adapt to the changing conditions with the pandemic, insurance companies had to make changes in their coverage and responsibilities in most types of insurance, especially health insurance. The impact of the pandemic, especially in health insurance, on the profitability of insurance companies has investigated. In this study, with the 2017-2021 data of 15 insurance companies published by the Insurance Association of Turkey, including the pandemic period, on the profitability ratio of companies as a financial performance measure; In addition to factors such as the number of non-life policies, capital adequacy ratio, insurance leverage ratio, the effect of incurred loss premium rate, net earned premiums and net incurred claims in health insurance are discussed with panel data analysis. According to the research, although the number of non-life policies and liquidity are statistically insignificant, the increase in the number of non-life policies and liquidity increases the profitability ratio. It has been expressed that the insurance leverage ratio, health insurance claim premium ratio, net earned premiums and net incurred losses are statistically significant on the profitability ratio of the companies. It was found that the highest performance of the companies was in 2020 and the lowest performance in 2018.