Finans sektöründe özellikle
bankacılık ve sigortacılık alanları, belirsizlik altında karar verme konusunda
oldukça fazla modelleme çalışmalarının yapıldığı geniş bir literatürü
kapsamaktadır. Gelecekte karşılaşılabilecek beklenmedik olaylara karşı gerekli
tedbirlerin alınabilmesi ve riskin modellenebilmesi için volatilitenin
(oynaklığın) iyi tahmin edilmesi gerekmektedir. Çalışmada 2006 – 2017 dönemi
Borsa İstanbul’da kote sigorta şirketlerine ait günlük hisse senedi kapanış
fiyatlarından elde edilen zaman serilerine ARCH-M (ARCH in Mean) modeli
uygulanarak, her bir zaman serisine ait oynaklığının analiz edilmesi
amaçlanmıştır. Çalışmada Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.-ANHYT ve Ray Sigorta
A.Ş.-RAYSG hisselerinde gözlemlenen volatilite hareketlerinin, incelenen
dönemde, tahvil faiz oranı, Bist100 endeksi ve dolar kurundan etkilendiği
tespit edilmiştir.
Primary Language | Turkish |
---|---|
Journal Section | Articles |
Authors | |
Publication Date | December 26, 2018 |
Published in Issue | Year 2018 Issue: 32 |
Journal of Suleyman Demirel University Institute of Social Sciences take part in national and international indices such as Akademia Social Sciences Index (ASOS), Business Source Corporate Plus (EBSCO), Scientific Indexing Services (SIS), Turkish Education İndex (TEİ), Directory of Research Journals Indexing (DRJI), Akademic Resource İndex (ResearchBib), Journal Factor, CiteFactor, Information Matrix for the Analysis of Journals (MİAR), Index Copernicus (IC), Social Sciences Citation Index (SOBİAD).