N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme

Rabia Efeoğlu

doi:10.18026/cbayarsos.1016597

TR EN

N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme

Öz

Çalışmanın amacı, finansal gelişmenin ekonomik karmaşıklık üzerindeki etkisini N11 ülkelerinde 1995-2019 dönemi için panel veri yöntemini kullanarak analiz etmektir. Finansal küreselleşmenin kontrol değişken olarak dahil edildiği çalışmada yatay kesit bağımlılık testi yapılarak modelde yatay kesit bağımlılığı olduğu gözlenmiştir. Sonrasında CADF panel birim kök testi uygulanmış, serilerin düzey değerlerinde durağan olduğu belirlenmiş, Parks-Kmenta ve Beck-Katz tahmincileri olmak üzere iki farklı şekilde model tahmin edilmiştir. Çalışmada hem Parks-Kmenta hem de Beck-Katz tahmin sonuçlarına göre finansal gelişmenin ekonomik kompleksite üzerinde pozitif ve anlamlı bir etkisi vardır. Yani finansal gelişme arttıkça ekonomik kompleksite düzeyi artış göstermektedir. Diğer taraftan kontrol değişkeni finansal küreselleşmenin de ekonomik kompleksiteyi artırdığı tespit edilmiştir.

Anahtar Kelimeler

Ekonomik Karmaşıklık, Finansal Gelişme, N11 Ülkeleri, Panel Veri Yöntemi

Kaynakça

Akiş, E., & Soyyiğit, S. (2020). Ekonomik karmaşıklık düzeyi ve CO2 emisyonu arasındaki ilişkinin analizi: ASEAN ülkeleri örneği. Yönetim Bilimleri Dergisi, 18(38), 865-885. DOI: https://doi.org/10.35408/comuybd.688354
Arizala,F. Cavallo, E., & Galindo, A. (2009). Financial development and TFP growth: Cross-country and industry-level evidence. Inter-American Development Bank, 1-35. Erişim adresi: https://publications.iadb.org/publications/english/document/Financial-Development-and-TFP-Growth-Cross-Country-and-Industry-Level-Evidence.pdf
Baltagi, H. B. (2013). Econonometric analysis of panel data. USA: John Wiley and Sons.
Becerra, O., Cavallo, E., & Scartascini, C. (2012). The politics of financial development: The role of interest groups and government capabilities. Journal of Banking & Finance, 36, 626–643. DOI:10.1016/j.jbankfin.2011.10.017
Breusch T. S., & Pagan, A. R. (1980). The Lagrange Multiplier Test and its Applications to Model Specification in Econometrics. The Review of Economic Studies, 47(1), 239-253. Erişim adresi: https://www.jstor.org/stable/2297111
Bucak, Ç. (2021). AB15 ülkelerinde ve Türkiye’de ekonomik karmaşıklık endeksi, insani gelişme endeksi ve karbon emisyonu: Panel veri analizi. Ege Stratejik Araştırmalar Dergisi, 12(1), 71-88. DOI: 0.18354/esam.763411
Can, M., & Doğan, B. (2018). Ekonomik kompleksite ve finansal gelişme ilişkisi: Türkiye örnekleminde ampirik bir analiz. Finans Politik & Ekonomik Yorumlar, 55(638), 5-16. Erişim adresi: http://www.ekonomikyorumlar.com.tr/files/articles/1529399025.pdf
Daude, C., Nagengast, A., & Perea, J. R. (2015). Productive capabilities: An empirical analysis of their drivers. The Journal of International Trade & Economic Development, 1-32. DOI: 10.1080/09638199.2015.1073342
Hausmann, R., Hwang, J., & Rodrik, D. (2007). What you export matters. Journal of Economic Growth, 12, 1-25. Erişim adresi: https://www.nber.org/system/files/working_papers/w11905/w11905.pdf
Hausmann, R., Hidalgo, C.A., Bustos, S., Coscia, M., Chung, S., Simoes, A., & Yıldırım, M. A. (2011). The atlas of economic complexity mapping paths to prosperity. England: The MIT Press. Erişim adresi: https://growthlab.cid.harvard.edu/files/growthlab/files/atlas_2013_part1.pdf

International monetary fund (IMF). (2021). https://www.imf.org/external/index.htm (Erişim: 29.09.2021).
KOF Globalisation Index. (2021). https://kof.ethz.ch/en/forecasts-and indicators/indicators/kof-globalisation-index.html (Erişim: 29.09.2021).
Kurt, Ü., & Azazi, H. (2018). Finansal gelişme ve sofistike ürün üretimi ilişkisi: Türkiye için ampirik bir analiz. Turkish Studies Economics, Finance and Politics, 13(22), 341-352. DOI: http://dx.doi.org/10.7827/TurkishStudies.13993
Levine, R. (1997). Financial development and economic growth: Views and agenda. Journal of Economic Literature, 35(2), 688-726. Erişim adresi: https://www.jstor.org/stable/2729790
Mcmillan , M., Rodrik, D., & Verduzco-Gallo, I. (2014). Globalization, structural change, and productivity growth, with an update on Africa. World Development, 63, 11-32. DOI: http://dx.doi.org/10.1016/j.worlddev.2013.10.012
Nguyen, C. P., Schinckus, C., & Su, T. D. (2020). The drivers of economic complexity: International evidence from financial development and patents. International Economics, 164, 140–150.DOI: https://doi.org/10.1016/j.inteco.2020.09.004
Nguyen, C. P., & Su, T. D. (2021). Financing the economy: The multidimensional influences of financial development on economic complexity. Journal of International Development,1–41. DOI: 10.1002/jid.3541
Pesaran M. H. (2007). A simple panel unit root test in the presence of cross-section dependence. Journal of Applied Econometrics, 22, 265-312. DOI: 10.1002/jae.951
Pesaran, M. H., Ullah, A., & Yamagata, T. (2008). A bias-adjusted LM test of error cross-section independence. The Econometrics Journal, 11(1), 105- 127. DOI: https://doi.org/10.1111/j.1368-423X.2007.00227.x
Prasad, E., Rogoff, K., Wei, S. J., & Köse, M.A. (2003). Effects of Financial Globalization on Developing Countries: Some Empirical Evidence. Internatıonal Monetary Fund, 1-86. Erişim adresi: https://www.imf.org/external/np/res/docs/2003/031703.pdf
Shahbaz, M., Khan, S., & Tahir, M. I. (2013). The dynamic links between energy consumption, economic growth, financial development and trade in China: Fresh evidence from multivariate framework analysis. Energy Economics, 40, 8-21. DOI: http://dx.doi.org/10.1016/j.eneco.2013.06.006
Soyyiğit, S. (2018). OECD kurucu ülkelerinde ekonomik kompleksite düzeyi ile kişi başına düşen GSYH arasındaki ilişki: Panel eşbütünleşme analizi. Selçuk Üniversitesi Sosyal Bilimler Meslek Yüksekokulu Dergisi, 21(2), 374-392. Erişim adresi: https://dergipark.org.tr/tr/download/article-file/572000
Soyyiğit, S., Topuz, H., & Özekicioğlu, H. (2019). Ekonomik kompleksite, ihracat ve sabit sermaye yatırımlarının kişi başına düşen gelir üzerindeki etkisi: G-20 ülkeleri örneği. Mehmet Akif Ersoy Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi, 6(2), 393-407. DOI: https://dx.doi.org/10.30798/makuiibf.518334
Şahin, D., & Durmuş, S. (2020). Yeni sanayileşen ülkelerde ekonomik kompleksite düzeyinin belirleyicileri. ODÜ Sosyal Bilimler Araştırmaları Dergisi, 10 (2), 334-351. Erişim adresi: https://dergipark.org.tr/tr/download/article-file/1206425
Tatoğlu Yerdelen, F. (2016). Panel veri ekonometrisi. İstanbul: Beta Yayımcılık.
Tatoğlu Yerdelen, F. (2017). Panel zaman serileri analizi. İstanbul: Beta Yayımcılık.
The Atlas of Economic Complexity. (2021). https://atlas.cid.harvard.edu/ (Erişim: 29.09.2021).
Yıldız, B., & Akbulut Yıldız, G. (2019). Ekonomik karmaşıklık ile ekonomik büyüme arasındaki ilişki: Panel bootstrap granger nedensellik analizi. Uluslararası Yönetim İktisat ve İşletme Dergisi, 15(2), 329-340. DOI: http://dx.doi.org/10.17130/ijmeb.2019252097

Ayrıntılar

Birincil Dil

Türkçe

Konular

-

Bölüm

Araştırma Makalesi

Yazarlar

Rabia Efeoğlu ^*
0000-0003-2515-1553
Türkiye

Yayımlanma Tarihi

26 Mart 2022

Gönderilme Tarihi

30 Ekim 2021

Kabul Tarihi

30 Ocak 2022

Yayımlandığı Sayı

Yıl 2022 Cilt: 20 Sayı: 1

DOI

https://doi.org/10.18026/cbayarsos.1016597

IZ

https://izlik.org/JA96YS47XL

APA

Efeoğlu, R. (2022). N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi, 20(1), 185-196. https://doi.org/10.18026/cbayarsos.1016597

AMA

1.Efeoğlu R. N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi. 2022;20(1):185-196. doi:10.18026/cbayarsos.1016597

Chicago

Efeoğlu, Rabia. 2022. “N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme”. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi 20 (1): 185-96. https://doi.org/10.18026/cbayarsos.1016597.

EndNote

Efeoğlu R (01 Mart 2022) N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi 20 1 185–196.

IEEE

[1]R. Efeoğlu, “N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme”, Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi, c. 20, sy 1, ss. 185–196, Mar. 2022, doi: 10.18026/cbayarsos.1016597.

ISNAD

Efeoğlu, Rabia. “N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme”. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi 20/1 (01 Mart 2022): 185-196. https://doi.org/10.18026/cbayarsos.1016597.

JAMA

1.Efeoğlu R. N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi. 2022;20:185–196.

MLA

Efeoğlu, Rabia. “N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme”. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi, c. 20, sy 1, Mart 2022, ss. 185-96, doi:10.18026/cbayarsos.1016597.

Vancouver

1.Rabia Efeoğlu. N11 Ülkelerinde Ekonomik Kompleksite ve Finansal Gelişme. Manisa Celal Bayar Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisi. 01 Mart 2022;20(1):185-96. doi:10.18026/cbayarsos.1016597